Мы стремимся предоставить вам актуальную и полезную информацию о финансовых продуктах, помочь вам осознанно подойти к выбору финансовых услуг и найти оптимальное решение для своих нужд.
Регулирование денежного оборота стало актуальной экономической проблемой в современной России. Для его осуществления Центробанк использует разные инструменты, и ключевая ставка стала одним из них. Сегодня разбираемся, что такое ключевая ставка Центробанка России простыми словами и на что она влияет.
Что такое ключевая ставка банка
Под ключевой ставкой экономисты понимают процентную ставку, по которой Центробанк РФ выдаёт коммерческим банкам деньги под заём. Такая кредитная выдача происходит на аукционной основе и длится неделю. Проект по введению ключевой ставки был разработан двенадцать лет назад, а утвердили его в 2013 году.
Сегодня этот инструмент стал основным индикатором направленности денежно-кредитной политики государства. Ранее основным индикатором ЦБ была ставка рефинансирования, или размер годового процента, который коммерческие банки платили Центральному за выданные им кредиты.
Теперь рассмотрим, что значит ключевая ставка ЦБ в процессе её определения.
Как она устанавливается
Установка ключевой ставки проходит по строго установленному механизму.
Первый этап — определение уровня собственных резервов коммерческих банков и других кредитных или депозитных организаций. Этот уровень устанавливается в процентах от общего объёма активов, находящихся на расчётных и сберегательных счетах.
Второй этап — краткосрочное заимствование финансовых средств у банков, которые имеют избыток собственных резервов. Эта процедура нужна для повышения уровня активов.
Третий этап — определение величины процентов по займу и вывод их среднего значения. Эти расчёты проводятся между участниками банковского кредитования. В результате получается эффективная ставка, которая также отражает экономическую ситуацию в стране и регулирует национальные кредитно-денежные отношения.
Как она влияет на экономику
Создание ключевой ставки — эффективный экономический инструмент, который позволяет Центробанку регулировать различные финансовые сферы государства. У него есть позитивные и отрицательные стороны. В частности, в результате введения ключевой ставки деньги становятся слишком дорогими — в наибольшей степени её влияние испытывают производства малого и среднего уровня. Однако в малом и среднем бизнесе появилось много новичков, что обеспечило высокий рост объёмов производства.
На что еще влияет ключевая ставка
Главными целями введения ключевой ставки Центробанка было уменьшение влияния спекулянтов на экономику и укрепление национальной валюты. Также она ускоряет экономический рост и повышает уровень сельского хозяйства. Благодаря ей многие малые и средние предприниматели получили средства для достижения своих целей и сумели реализовать самые смелые бизнес-идеи.
В целом ключевая ставка влияет на различные показатели. Рассмотрим главные из них.
Ставки по вкладам и кредитам
Процентная ставка банков по депозитам и займам зависит от размера ключевой ставки Центробанка. Так, при её снижении кредитные деньги становятся дешевле и доступнее и люди охотнее берут кредиты в коммерческих банках. То есть ставки по кредитам устанавливаются выше ключевой ставки, а ставки по вкладам — ниже.
Инфляция
Уровень ключевой ставки влияет и на темпы инфляции. Она снижается, когда снижается спрос на товары. Это происходит при повышении ставок по вкладам.
Курс рубля
Повышение ключевой ставки приводит к укреплению курса рубля. При этом укрепляются и цены на нефть — стоимость энергоресурсов прямо влияет на национальную валюту России.
Доходность облигаций
Доходность облигаций растёт прямо пропорционально повышению ключевой ставки ЦБ. При этом наблюдается обратная зависимость их доходности и цен — при снижении доходности растут цены облигаций.
Налоги
После введения инструмента ключевой ставки база для формирования ставок по вкладам и порядок их налогообложения стали функционировать несогласованно. Для этого ЦБ снижает так называемое налоговое ограничение.
Рост ключевой ставки. Сферы влияния.
Рост и снижение ключевой ставки: кратко
Данный финансовый инструмент создаёт условия для плавающего курса экономики. Одни из результатов такого инструмента — расшатывание национального курса и развитие инфляции. Однако у него есть и другие последствия. Например, повышение ключевой ставки ЦБ делает невыгодной деятельность спекулянтов, которые берут в долг деньги для игры на финансовых биржах.
Как повлияет на жизнь уменьшение ставки
Если в стране происходит уменьшение ключевой ставки, то это означает, что экономика государства стабильна. При низких показателях ставки люди могут брать кредиты в банках по низким процентам. Выгодные условия привлекают население, а рост количества выданных кредитов стимулирует экономику, поскольку заёмные средства тратятся на покупку жилплощади, автомобилей и другой продукции.
Как повлияет на жизнь увеличение ставки
Когда в экономике начинаются проблемы, банки начинают спекулировать дешёвыми деньгами. Экономическая ситуация только усугубляется, и Центробанк поднимает ключевую ставку. В результате кредиты для физических и юридических лиц дорожают и становятся невыгодными — банки больше не берут кредиты у ЦБ, деньги снова становятся дорогими, прекращается инфляция и стабилизируется экономическая ситуация.
Почему в разных странах разные ключевые ставки
Для каждой страны характерны свои экономические особенности — все они и влияют на показатели текущей ключевой ставки. Она зависит от уровня инфляции и общей экономической ситуации, включая кризисы и участие страны в международных конфликтах.
***
Ключевая ставка используется как инструмент кредитно-денежного регулирования. Тем не менее, любой размер ключевой ставки — это отражение экономической ситуации в государстве. Центральный банк использует этот инструмент для улучшения общей экономической ситуации в стране.
Минимальное количество отказов и мгновенный перевод на любую карту. Доступно частичное погашение с пролонгацией договора на новый срок. В праздники действуют специальные предложения.
315
